2017 年6 月26 日，台灣主管機關金管會鑒於已有業者陸續發展自動化投資顧問服務，為保障投資人權益，同意投信投顧公會提報的「證券投資顧問事業以自動化工具提供證券投資顧問服務（Robo-Advisor）作業要點」（簡稱自動化投資顧問服務作業要點）進行納管。
台灣的銀行怎麼做機器人理財？
銀行跨足辦理自動化投資流程時，多用「信託」的方式辦理。
信託服務的架構有 2 種
使用信託架構服務，分為以下兩種：
- 指定單獨金錢信託（指單金）
- 特定金錢信託（特金）
種類1、指定單獨金錢信託（指單金）
指定單獨金錢信託，簡稱「指單金」。
規則制定嚴格，在合約規範上必須寫得非常詳細。
好處是可以幫客戶調整、操作，例如再平衡可以按照約定好的自動執行，不需每次執行前由客戶登入點擊同意。
例如《富邦奈米投》提供的服務就是使用此架構。
種類2、特定金錢信託（特金）
特定金錢信託，簡稱「特金」。
規則制定較鬆，但必須客戶同意才能操作。
「特金」對使用上來說會需要投資人同意，有些客戶會覺得這樣自己會有較高的掌控權，例如可以自由決定是否要再平衡。
使用信託的優點
優點1、服務體驗好
使用信託服務，通常可以推的客戶是本身自家銀行的客戶，因此對於客戶來說很方便，只要再加簽署信託合約就可以使用。
服務體驗佳。
優點2、可以在既有業務範圍下執行
呈上，對公司內部來說，信託部門本身就是存在的部門，因此不需要額外成立公司進行。
優點3、可以全自動
架構如果使用「指定單獨金錢信託」，可以全自動的服務，符合客戶對於全自動、懶人投資的期待。
使用信託的 3 個缺點
缺點1、門檻高
信託業的資本額很高。
根據信託業設立標準，申請設立信託公司，最低實收資本額就需要新臺幣 20 億元。
因為門檻高的關係，也讓新創公司難以使用信託架構服務，進而使用信託架構的都是資本額較大的金控公司。
缺點2、光是信託法規限制很多
信託法規多如牛毛，導致限制很多。
信託業法規定，當資金超過一定門檻時，會受到更多法規的限制，導致業者在辦理時的意願降低。
例如：
「信託業辦理得全權決定運用標的，將信託財產運用於證券交易法第6條規定之有價證券達新台幣1千萬元以上者，應向主管機關申請兼營投顧業務及全委投資業務」。
缺點3、做好還必須符合更多法規
當銀行想推機器人理財而且屬受託人「具有運用決定權」者，規格須比照全委業務。
當超過1千萬元時，還必須同時遵守「信託業」與「投顧事業」二套法令。
綜合比較表格
| 銀行 | 銀行 | 投信投顧 | |
| 架構 | 信託 指定單獨金錢信託 | 信託 特金金錢信託 | 投資顧問架構 |
| 簡稱 | 指單金 | 特金 | 自動化要點 |
| 客戶 感覺 | 可以做到全自動 | 半自動 | 半自動 |
| 運作 形態 | 根據事先約定好的方式替投資人進行配置， 客戶事先同意後就按照約定好的執行 | 藉由演算法提供投資人建議， 再由投資人自己判斷是否要接受建議 | 藉由演算法提供投資人建議， 再由投資人自己判斷是否要接受建議 |
| 門檻 限制 | 有1000萬元的限制 | 無 | 無 達500萬台幣才能代操 |
| 法規限制 | 如果個別帳戶運用在證券交易法第6條的 有價證券達1000萬以上 需申請兼營全權委託投資信託業務 （也就是要申請全委託牌照） | 經由網路服務， 全無或極少人工的方式 提供客戶投資組合建議顧問服務者， 需兼營證券投資顧問業務 | 欲全自動需申請兼營全權委託投資信託業務 （要申請全委託牌照） |
| 範例 | 富邦奈米投 中國信託智動ＧＯ | 永豐iBarin 兆豐「理財e把兆」 國泰智能投資 第一銀行e-First智能理財 | 復華投信 野村投信 阿爾發投顧 鉅亨投顧 富蘭克林投顧 |
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你好，我是蔡至誠PG，《阿爾發證券投顧》教育長，《我畢業五年，用ETF賺到400萬》作者，《提早五年退休：PG 財經個人財務調配術》講師。
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