投資工程學
《Winning the Loser’s Game》第十二章著墨在如何建立投資組合。建立投資組合是一件投資工程學，因此如何準確定義我們的問題非常重要。
從前面提到風險控管來看，控制風險比提升報酬還重要，Charles D. Ellis想表達只要承擔適宜的市場風險，經過一段時間過後，自當能產生適當的超額報酬，進行資產配置前，是先考量風險，再考量報酬。
如何建立投資組合？有幾點注意事項。首先，個人投資者盡量要避免購買單一標的，為的是避免永久損失（本金歸零）。避免永久損失是比決定要投資多少股票債券還重要的事情，這也是長期投資成功的秘密之一。
再來，透過低成本的基金，我們就可以免去思考要投資多少在什麼債券等問題，省去並簡化建構流程。
全局觀點
此外，還有「全局觀點」（Whole Picture）（第13章）。
一定要整體檢視全部的資產，而不是只單單看所謂的「投資部位」，要把已經投入的、還沒投入的都一起放在檯面上來檢討、比較，來思考怎麼運用跟配置。
資產倍數翻，要看是「多少的資產」，檯面下「還有多少沒投入」，PTT上有句很有意思的話：
就算我跟你一樣定期定額，每年賺10%，我一個月扣30萬，跟你一個月扣3萬，結果就是不一樣^^
對於報章雜誌、網路廣告的吸睛報酬率，如果用全局觀點來看，一瞬間搞不好就懂了什麼。
我們的局都不一樣，完全複製是不可能的，我們的慾望、需求都不一樣，夢想不一樣，目標不一樣，所以一昧地去比較是比不完的，向上比很容易輸，橫向相比不準確，向下比較沒意思。
最好的，還是跟自己比，即使「當局者迷」，但也只有自己才能完成帶有自我風格的套路。